Количество выдач потребительских кредитов постепенно растет. В июне в Татарстане оно увеличилось на 2,2% по сравнению с предыдущим месяцем и составило 33,3 тысячи единиц, сообщает Национальное бюро кредитных историй (НБКИ). В целом по России наблюдается более уверенная динамика — 4,3%. Общее количество выдач достигло 1,38 млн единиц.
Наибольшее число выдач — 93,3 тысячи единиц — наблюдается в Москве, 82,2 тысячи в Московской области, 56,4 тысячи единиц в Краснодарском крае. По этому параметру Татарстан вошел в топ-10 регионов России. Наибольший рост выданных потребкредитов отмечается в Кемеровской области (8,2%), Алтайском (8,1%) и Ставропольском (7,8%) краях, а также в Оренбургской области (7,6%) и Пермском крае (6,9%). Здесь Татарстан находится почти в конце списка. Меньший рост в Удмуртии (0,7%), Тюменской области (1,5%) и Москве (1,6%).
— С конца 2024 года темпы потребкредитования в целом остаются примерно на одном уровне — 1,2-1,4 млн единиц в месяц, что свидетельствует об определенной стабилизации. При этом одной из причин увеличения количества выданных кредитов наличными в июне 2025 года стала корректировка банками своих ставок в сторону уменьшения — средняя ПСК (полная стоимость кредита) по потребкредитам в этом месяце сократилась сразу на 1,8 процентных пункта, — указал директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков.
Он отметил, что небольшой рост выдачи потребительских кредитов наблюдается два последних месяца, однако выдано все равно в два раза меньше, чем за аналогичный период прошлого года. В июне 2024 года было выдано 2,85 млн потребительских кредитов, сокращение составило 51,7%.
«Снижение ставки на 1% отразилось пока только на депозитах»
Аналитик ФГ «Финам» Игорь Додонов считает, что ключевая ставка, а также ставки по потребительским кредитам остаются все еще очень высокими, а рост количества кредитов он связывает с сезонным фактором.
— В период отпусков, как правило, растет кредитная активность россиян. Причем деньги им нужны не только непосредственно на путешествия и отдых, но и, например, на ремонт жилой недвижимости и т.п. При этом месячный прирост на единицы процентов, на мой взгляд, еще не является признаком формирования тренда на какое-то значимое восстановление потребительского кредитования, — указал он.
По мнению доцента кафедры финансов, кредита и биржевого дела Пермского государственного национального исследовательского университета Владислава Рычкова, этот рост — «незначительный шум» на уровне погрешности измерений. Он объясняет его возможными отложенными тратами незначительной массы потребителей.
— Я думаю, что снижение ставки на 1% отразилось пока только на депозитах. По депозитам они упали на 3%. Это показывает, куда смотрит банк, — отмечает эксперт.
Однако Рычков, как и многие, ожидает дальнейшего снижения ключевой ставки.
— Последние данные по инфляции вышли очень хорошие. Они ниже таргета, который ставила глава ЦБ Эльвира Набиуллина. Сейчас основной консенсус — снижение ключевой ставки на 200 б.п. (до 18%). На стоимость кредита это тоже повлияет. Понятно, что там тоже есть маржа банков. Кредиты будут предлагать не под 30%, ну, может быть, под 27%. Кто-то, может, рискнет под 26%-25% хорошим заемщикам предложить, — сказал он.
По мнению Рычкова, снижение ключевой ставки Банка России повлечет за собой снижение и банковских ставок.
— Когда ставка ЦБ снизится, безусловно, все ставки на рынке снизятся. Все деньги, в конце концов, идут оттуда. Но, с другой стороны, надо понимать, почему ЦБ поднимает и снижает ставку. Он борется с перегревом экономики. Повышая ставку, он сбивает спрос, сбивает инвестиционные программы предприятий и, соответственно, охлаждает экономику. Сейчас удалось победить и стабилизировать рост цен. Безусловно, это поддержит и спрос, и предприятия. Даст возможность развивать дальше экономику, — убежден эксперт.
Ставки по кредитам могут снизиться в ближайшее время
Персональный брокер в федеральном банке Алмаз Марданшин объясняет рост объемов кредитования эффектом низкой базы. Любой рост с предыдущих уровней, по его мнению, выглядит большим.
— Надо смотреть, на что выросло количество кредитов, — это либо техника, либо отдых. Многие берут кредиты на путешествия. Это происходит на фоне ожидания девальвации рубля и удорожания покупок в будущем. Кроме того, медианные ставки по кредитам в банках могли начать снижаться. Но здесь банки берут на себя риск того, что растет число невозвратов, — указывает эксперт.
Снижение ключевой ставки даже на 200 б.п. не сильно повлияет на стоимость кредитов, считает Марданшин, «это снижение как будто уже в цене».
— Влияние окажет риторика центрального банка по смягчению кредитно-денежной политики после совета директоров на пресс-конференции. Если они скажут, что мы видим снижение инфляции, а снижение ключевой ставки не повлечет за собой ее обратный рост, то в этом случае банки будут гораздо быстрее снижать стоимость кредита и на этом зарабатывать, — указал Марданшин.
Он уточнил, что доход банков во многом идет со спреда между процентами по вкладам и кредитам, а они заинтересованы в том, чтобы наращивать кредитный портфель.
— Если вклады на срок от года до трех принимаются в данный момент под ставку 15,8%, а кредиты под 25%, то у них еще есть резерв для снижения стоимости кредита и привлечения заемщиков, — рассказал эксперт.
В случае снижения ключевой ставки на 200 базисных пунктов Марданшин ждет стоимость банковского кредита 23-25%.
— Это ниже 30%, конечно, однако все равно дорого. Но как это повлияет на темпы потребительского кредитования, пока сказать сложно. Я думаю, сейчас все равно берут больше по необходимости, а не из-за того, что ключевая ставка упадет, — заключил эксперт.
«Говорить о переломе тренда на рынке преждевременно»
Банк ВТБ в ответ на запрос KazanFirst подтвердил мнение опрошенных экспертов. Кредитную активность организация так же объясняет сезонным фактором. Кроме того, май был полон праздников и имел меньшее количество рабочих дней. Это тоже сыграло свою роль, считают в пресс-службе банка.
Между тем рост кредитования в банке оказался существенно больше, чем в среднем по России. В сегменте автокредитования в июне число и объем сделок в нашем банке на 9% превысили результат мая. На рынке ипотеки за тот же период выдачи в ВТБ увеличились на 38% по числу и на 41% по объему. Выдачи кредитов наличными в ВТБ в июне выросли на 11% по объему и на 36% по количеству.
Однако по сравнению с прошлым годом спрос клиентов по-прежнему существенно ниже.
— Говорить о переломе тренда на рынке преждевременно. Население продолжает сохранять высокую сберегательную активность. По оценкам ВТБ, объем рублевых сбережений в России за январь–июнь увеличился на 6,9% и превысил 57,3 трлн, общий портфель средств населения составил более 60,6 трлн рублей, — говорится в сообщении организации.
Специалисты ВТБ считают, что снижение ставок по кредитам требует комплексного подхода, учитывающего множество факторов, включая текущую макроэкономическую ситуацию, стоимость фондирования, уровень риска, а также регуляторные требования. В этой связи динамика изменения кредитных ставок может отличаться от динамики ставок по депозитам.
«Вероятно снижение ключевой ставки до 3%»
Клиенты, имеющие кредитные обязательства, ожидают дальнейшего снижения процентных ставок, отмечает директор розничного бизнеса банка «Синара» Андрей Хафизов. Однако текущее снижение стоимости денег не приведет к росту розничного кредитования. Рынок продолжает демонстрировать признаки стагнации. При этом Хафизов не исключает и более существенного снижения ключевой ставки на ближайшем заседании совета директоров Банка России.
— Сейчас мы можем сделать прогноз, что на ближайшем заседании ЦБ наиболее вероятно снижение ключевой ставки на 2%, однако не исключается и более существенное снижение до 3%. Сценарий снижения на 1% не рассматривается, — указал он.
Хафизов отмечает, что снижение происходит после экстремально высоких значений ключевой ставки 20%.
— Первые ощутимые изменения в клиентском поведении, вероятно, проявятся не ранее осени, — ожидает эксперт.
Вместе с тем он наблюдает активное снижение ставок по депозитам. Средние ставки по шестимесячным депозитам опустились ниже 17%, а по годовым вкладам — ниже 16%.
— Даже при таких ставках депозиты привлекают клиентов. Массового оттока средств со вкладов не предвидится. Тенденция к сбережению сохранится, а основной период пересмотра условий по длинным вкладам придется на осень, — заключил Хафизов.